Temukan firma VC SaaS yang sesuai dengan tahap Anda sebelum memprioritaskan nama-nama yang sudah terkenal: investor yang tepat bergantung pada tahap perusahaan Anda, traksi, dan pasarnya. Founder pra-seed dan seed mungkin melirik Boldstart, Point Nine, atau Uncork, sedangkan perusahaan Seri A dan perusahaan tahap pertumbuhan membutuhkan kecocokan investor yang berbeda.
Firma VC SaaS mana yang harus Anda pertimbangkan di setiap tahap?
Ekspektasi investor berubah seiring bisnis Anda berkembang. Firma yang berfokus pada perusahaan enterprise tahap awal mungkin relevan sebelum ada pendapatan, sedangkan investor tahap lanjut akan mengharapkan bukti skala. Gunakan tahap sebagai filter awal, lalu periksa apakah fokus sektor dan pendekatan investasi firma sesuai dengan perusahaan Anda.
Pra-seed dan seed
Boldstart Ventures berfokus pada pendanaan pra-seed dan inception enterprise, termasuk perusahaan yang belum menghasilkan pendapatan. Point Nine, yang berbasis di Berlin, adalah investor seed B2B SaaS Eropa yang sering melakukan investasi institusional pertama sebuah perusahaan. Titik masuk tipikalnya sekitar $500K-plus ARR. Uncork Capital, yang berbasis di San Francisco, adalah dana seed dengan fokus SaaS yang kuat.
Costanoa Ventures, juga berbasis di San Francisco, berfokus pada AI terapan dan perusahaan B2B yang banyak mengolah data di tahap seed. Di seluruh tahap pra-seed dan seed, ukuran cek berkisar dari $250K hingga $1M-plus.
Pada tahap ini, Anda mungkin perlu meyakinkan investor melalui kecocokan founder-pasar, minat pelanggan awal, dan pentingnya alur kerja yang Anda tangani. Jelaskan mengapa Anda layak membangun perusahaan ini, mengapa masalahnya penting, dan mengapa waktunya tepat. Jika produk Anda menggunakan AI, jelaskan apakah AI merupakan bagian fundamental dari produk dan bukan sekadar fitur tambahan. Traksi membantu, tetapi itu bukan satu-satunya bagian dari pitch tahap awal.
Seri A
Bessemer Venture Partners berinvestasi dari seed hingga pertumbuhan. Emergence Capital berfokus pada cloud enterprise, sedangkan Accel berinvestasi di SaaS dari seed hingga Seri A di AS, Eropa, dan India.
ARR sekitar $1M atau lebih merupakan tolok ukur Seri A yang umum. Pilot enterprise yang sudah ditandatangani atau pertumbuhan yang luar biasa kuat dari basis yang lebih kecil dapat menjadi bukti alternatif. Cek Seri A tipikal berkisar $2M hingga $15M, dengan investor meneliti retensi, payback, dan burn multiple. Anggap tingkat ARR sebagai panduan, bukan syarat universal, dan pastikan kecocokan setiap firma dengan putaran Anda.
Tahap pertumbuhan
Insight Partners adalah investor pertumbuhan perangkat lunak yang berbasis di New York dengan tim operasi ScaleUp. ICONIQ Growth adalah kendaraan investasi pertumbuhan di San Francisco yang didukung modal para founder teknologi dan menerbitkan tolok ukur SaaS.
Investor ini umumnya lebih relevan di tahap perkembangan perusahaan yang lebih lanjut. Jika Anda masih berada sebelum Seri B, Anda dapat menganggap dana pertumbuhan sebagai target penggalangan dana di masa depan sambil membiasakan diri dengan konten dan jaringan scout mereka. Investor SaaS tahap pertumbuhan membandingkan pertumbuhan ARR dengan kurva ICONIQ dan Bessemer, mencari net retention di atas 110%, dan mengharapkan strategi AI yang dapat dipertahankan.
Apa yang dinilai firma VC SaaS selain pendapatan?
Investor SaaS mempertimbangkan efisiensi selain pertumbuhan. Bersiaplah untuk menjelaskan ARR, laju pertumbuhan, retensi, burn multiple, dan payback, serta menempatkan setiap ukuran dalam konteks tahap perusahaan Anda. Metrik tersebut harus mendukung penjelasan yang jelas tentang bagaimana bisnis Anda berkembang dan seberapa efisien pertumbuhannya.
Tesis produk Anda juga penting. Investor mungkin bertanya bagaimana AI mengubah pekerjaan yang dilakukan perangkat lunak Anda, bukan apakah Anda sudah menambahkan kopilot. Jika Anda melayani industri tertentu, jelaskan alur kerja yang dimiliki produk Anda dari awal hingga akhir. Vertical SaaS mengacu pada perangkat lunak yang dibuat untuk industri tertentu, dan minat terhadap perusahaan ini meningkat seiring AI meningkatkan nilai kepemilikan alur kerja yang mendalam. Beberapa bisnis vertical SaaS juga dapat menambahkan pendapatan transaksi ke pendapatan perangkat lunak.
High Alpha, Boldstart, dan Costanoa disebut sangat aktif di tahap awal vertical SaaS. Banyak firma lain mempertimbangkan vertical SaaS melalui dana generalis yang lebih luas. Artinya, fokus industri yang terspesialisasi tidak otomatis menyingkirkan investor generalis, tetapi pitch Anda harus membuat pasar dan alur kerjanya jelas.
Bagaimana Anda dapat mendekati firma VC SaaS secara efektif?
Pertama, persempit daftar investor Anda berdasarkan tahap putaran dan sektor. Kemudian tinjau fokus setiap firma untuk memastikan perusahaan Anda sesuai. Daftar yang besar tanpa kecocokan yang jelas dapat menyulitkan Anda menyesuaikan pitch dan mengelola tindak lanjut.
Personalisasikan outreach Anda berdasarkan tesis investor. Penjelasan singkat tentang mengapa perusahaan Anda cocok dengan firma tersebut lebih berguna daripada perkenalan generik. Sesuaikan penekanan dengan tahap Anda: founder pra-seed dapat menonjolkan kecocokan founder-pasar dan wawasan alur kerja; tim Seri A dapat menjelaskan ARR atau bukti alternatif mereka, beserta retensi, payback, dan burn; founder tahap pertumbuhan dapat bersiap membahas tolok ukur, net retention, dan strategi AI mereka.
Atur status investor dan langkah berikutnya dengan rapi selama Anda menjalani proses ini. Pipeline penggalangan dana dapat membantu Anda melihat posisi setiap percakapan dan tindakan berikutnya. Kirimkan startup Anda di Round Funded untuk memulai proses pencocokan dengan investor.
Bagaimana Round Funded membantu Anda menargetkan investor SaaS
Round Funded membantu founder menemukan investor, mengirim pitch, dan melacak balasan. Pencarian investornya mencakup 60.000+ VC, angel, family office, dan akselerator yang aktif, dengan filter untuk tahap, industri, geografi, dan ukuran cek. Ajukan untuk dicocokkan dengan investor aktif. Investor disaring berdasarkan aktivitas terbaru, dengan pencairan dalam sekitar 6 bulan terakhir, dan email diverifikasi.
- Kirimkan startup Anda untuk dicocokkan dengan investor. Ajukan untuk dicocokkan dengan investor aktif.
- Cari investor dengan filter untuk tahap, industri, geografi, dan ukuran cek.
- Atur investor, tahap penggalangan dana, dan langkah berikutnya dalam pipeline penggalangan dana. Anda dapat mengundang rekan tim ke ruang kerja startup Anda.
- Gunakan AI untuk menyusun email outreach dan tindak lanjut yang dipersonalisasi untuk setiap investor. Outreach dikirim melalui Gmail Anda sendiri, sehingga balasan masuk ke kotak masuk Anda dan utas percakapannya menjadi milik Anda.
- Lacak proses penggalangan dana Anda dalam pipeline saat Anda mengelola outreach investor dan langkah berikutnya.
Situs dan produk Round Funded tersedia dalam 12 bahasa. Round+ berbiaya $99 per bulan dan mencakup uji coba gratis 3 hari untuk akun pertama kali. Paket ini mendukung hingga 2.500 investor dalam pipeline CRM, email ke hingga 2.000 investor per bulan, dan 2.500 kredit AI per bulan. Round Pro berbiaya $249 per bulan dan mencakup uji coba gratis 3 hari untuk akun pertama kali, hingga 5.000 investor dalam pipeline, email ke hingga 10.000 investor per bulan, hingga 6 kotak masuk terhubung, dan 5.000 kredit AI per bulan. Lifetime berbiaya $899 sekali bayar dan mencakup semua fitur di Round Pro. Tidak ada paket gratis.
Pertanyaan yang Sering Diajukan
Firma VC SaaS mana yang berinvestasi di tahap pra-seed dan seed?
Boldstart, Point Nine, dan Uncork adalah pilihan untuk perusahaan pra-seed dan seed. Costanoa berfokus pada AI terapan dan B2B yang banyak mengolah data di tahap seed. Periksa fokus setiap firma terhadap perusahaan dan putaran Anda.
Berapa ARR yang diharapkan investor SaaS Seri A?
ARR sekitar $1M atau lebih merupakan tolok ukur yang umum, tetapi itu bukan aturan tetap. Pilot enterprise yang sudah ditandatangani atau pertumbuhan luar biasa dari basis yang lebih kecil juga dapat membantu mendukung kasus Seri A.
Metrik apa yang harus disiapkan founder SaaS untuk dibahas?
Bersiaplah untuk menjelaskan ARR, laju pertumbuhan, retensi, burn multiple, dan payback. Investor mungkin juga menilai bagaimana metrik tersebut berkaitan dengan model bisnis dan tahap Anda.
Apa yang sebaiknya ditekankan dalam pitch SaaS tahap awal?
Jelaskan mengapa Anda adalah founder yang tepat, mengapa alur kerjanya penting, dan mengapa sekarang waktu yang tepat. Gambarkan minat pelanggan awal dan jelaskan apakah AI menjadi inti produk.
Apa yang dicari investor SaaS tahap pertumbuhan?
Investor tahap pertumbuhan membandingkan pertumbuhan ARR dengan kurva ICONIQ dan Bessemer, mencari net retention di atas 110%, dan mengharapkan strategi AI yang dapat dipertahankan.